Zitouna Takaful sera donc une compagnie d’assurance régie par la législation du secteur des assurances en vigueur en Tunisie ; elle est soumise à 100% à toutes les obligations légales et réglementations régissant le secteur des assurances dans notre pays. Elle commercialiserait tous les produits prévus par les textes légaux à condition qu’ils soient en conformité avec les principes de la finance islamique, ceci surtout pour les produits «Vie». L’assurance-vie par capitalisation n’est pas admise dans l’assurance islamique.

Le démarrage officiel de Zitouna Takaful ne sera pas pour demain, on en est encore aux consultations, à l’étude du système d’information qui devrait être adopté par la compagnie, au choix des équipes, au montage et à la mise en place des produits d’assurance.

Le terme Takaful signifie une garantie mutuelle ou indemnisation entre membres d’un groupe. En plus du partage coopératif du risque, il y a une distinction claire entre participant et opérateur. Il existe une séparation nette entre les capitaux engagés par les actionnaires et les fonds déposés par les souscripteurs. Les actionnaires engagent des fonds et prélèvent une commission fixée généralement à 25%.

Dans la Takaful, précise Laurent Zaatar, expert en finance islamique, il n’y a pas de mutualité sans communauté, et donc pas d'assurance possible en dehors d'elle. Les contrats sont conçus sous forme de donation pour le compte des souscripteurs. Le surplus de souscription est redistribué aux participants afin que les actionnaires n’aient aucune prise sur les bénéfices de souscription. Les investissements des Takaful Assurances doivent, par ailleurs, être placés dans des fonds sans intérêt et approuvés par la Shari’a. Les opérateurs doivent se présenter plus en tant que gestionnaires qu'en assureurs au sens conventionnel du terme.

Selon Catherine Stagg-Macey, analyste senior et auteur d’une étude publiée par le cabinet US Celent, société de recherche et de conseil, le potentiel du système Takaful est énorme car le taux de pénétration de l'assurance ne dépasse pas 1% du produit domestique brut dans les pays musulmans. Les compétences et les ressources peuvent être empruntées aux marchés de l'assurance traditionnelle.

Selon les projections de l'Institut de la Banque et de l'Assurance islamiques, le taux de croissance de Takaful Assurance est estimé entre 15% et 20% et le marché devrait atteindre les 7,4 milliards d'USD de primes en 2015.

Notre ministère des Finances aurait apparemment lancé des études sur la formule d’assurance Takaful. A suivre.

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